問題來源：
關于買賣期權的損益平衡點位置，下列說法正確的有（ ）。
A、買入看漲期權，損益平衡點的股價大于執行價格
B、賣出看漲期權，損益平衡點的股價小于執行價格
C、買入看跌期權，損益平衡點的股價大于執行價格
D、賣出看跌期權，損益平衡點的股價小于執行價格
正確答案：A,D
答案分析：買入期權方（多頭方）付費，得到執行凈收入；賣出期權方（空頭方）收費，失去執行凈收入。看漲期權的損益平衡點的股價大于執行價格，此時期權持有者行權獲得的執行凈收入可以彌補買期權付出的期權費。選項A正確，選項B錯誤。看跌期權的損益平衡點的股價小于執行價格，此時期權持有者行權獲得的執行凈收入可以彌補買期權付出的期權費。選項C錯誤，選項D正確。
查看完整問題
宮老師
2025-03-09 07:20:46 433人瀏覽
哈嘍！努力學習的小天使：
損益平衡點是凈損益為0時的股價，期權的買入方與賣出方屬于零和博弈，兩者的損益平衡點相同。
看漲期權行權時：
多頭（買入方）凈損益=到期股價-執行價格-期權費，令其等于0，解得：損益平衡點股價=執行價格+期權費。即損益平衡點的股價＞執行價格，選項A正確。
空頭（賣出方）凈損益=-（到期股價-執行價格）+期權費，令其等于0，解得：損益平衡點股價=執行價格+期權費，即損益平衡點的股價＞執行價格，選項B錯誤。
看跌期權行權時：
多頭（買入方）凈損益=執行價格-到期股價-期權費，令其等于0，解得：損益平衡點股價=執行價格-期權費。即損益平衡點的股價＜執行價格，選項C錯誤。
空頭（賣出方）凈損益=-（執行價格-到期股價）+期權費，令其等于0，解得：損益平衡點股價=執行價格-期權費，即損益平衡點的股價＜執行價格，選項D正確。
每個努力學習的小天使都會有收獲的，加油！
有幫助(7)
答案有問題？
相關答疑
-
2025-06-15
-
2025-04-16
-
2025-03-01
-
2025-02-10
-
2021-08-12
津公網安備12010202000755號