⑤對于投資方或納入投資方合并財務報表范圍的子公司與其聯營企業及合營企業之間發生的未實現內部交易損益應予抵銷。即，投資方與聯營企業及合營企業之間發生的未實現內部交易損益，按照應享有的比例計算歸屬于投資方的部分，應當予以抵銷，在此基礎上確認投資損益。投資方與被投資單位發生的內部交易損失，按照資產減值準則等規定屬于資產減值損失的，應當全額確認。

【提示】

（1）投資企業與其聯營企業及合營企業之間的未實現內部交易損益抵銷與投資企業與子公司之間的未實現內部交易損益抵銷有所不同，母子公司之間的未實現內部交易損益在合并財務報表中是全額抵銷的，而投資企業與其聯營企業及合營企業之間的未實現內部交易損益抵銷僅僅是投資企業或是納入投資企業合并財務報表范圍的子公司享有聯營企業或合營企業的權益份額部分。

（2）投資方與聯營、合營企業之間發生投出或出售資產的交易，該資產構成業務的，有關會計處理如下：

①聯營、合營企業向投資方出售業務的，投資方應全額確認與交易相關的利得或損失。②投資方向聯營、合營企業投出業務，投資方因此取得長期股權投資但未取得控制權的，應以投出業務的公允價值作為新增長期股權投資的初始投資成本，初始投資成本與投出業務的賬面價值之差，全額計入當期損益。投資方向聯營、合營企業出售業務取得的對價與業務的賬面價值之間的差額，全額計入當期損益。

【例題】甲公司為某汽車生產廠商。2×20年1月，甲公司以其所擁有的從事汽車配飾生產的一個分公司（構成業務），向其持股40%的聯營企業乙公司增資。同時，乙公司的其他投資方（持有乙公司60%股權）也以現金6 000萬元向乙公司增資。增資后，甲公司對乙公司的持股比例不變，并仍能施加重大影響。上述分公司（構成業務）的凈資產（資產與負債的差額）賬面價值為3 000萬元，公允價值為4 000萬元。不考慮相關稅費等其他因素影響。

本例中，甲公司是將一項業務投給聯營企業進行增資。甲公司應當按照所投出分公司（業務）的公允價值4 000萬元作為新取得長期股權投資的初始投資成本，初始投資成本與所投出業務的凈資產賬面價值3 000萬元之間的差額1 000萬元應全額計入當期損益。

投出或出售的資產不構成業務的，應當分別順流交易和逆流交易進行會計處理。