經營活動

　　經營活動的現金流量是來自經營業務活動的現金。每個企業都應盡力獲得穩定的經營活動現金流量。因此本項目是現金流量表中關鍵的一項。

　　經營活動現金流量可以作為單獨的凈額在現金流量表的開頭列示。或者企業可以通過報告下列項目的總額來提供更多的信息：

　　●　從客戶處收取的現金：

　　●　向供應商支付的現金：

　　●　支付給員工：或以員丁的名義支付的現金;

　　●　其他現金支出。

　　分析

　　經營收入和來自經營活動的凈現金金額是不同的，主要有3個原因：

　　●　折舊：

　　●　固定資產出售的利潤或損失：

　　●　營運資金變動。

　　折舊是一項需從利潤中扣除的費用，是一項由于使用固定資產而分配給該期間的成本。它是一項名義或字面上的成本，并不代表一種現金流量。因此，凈現金流入量比經營活動的收益要高，高出的金額為折舊費用的數額。

　　當企業處置固定資產時，它會報告該項處置所取得的利潤或損失。這一數額是銷售價格與固定資產處置時其在企業會計記錄中的賬面價值的差額。例如，如果固定資產的賬面凈值為3.8萬美元，以5萬美元的價格售出，則該項銷售的利潤為1.2萬美元。經營收益將包括這項1.2萬美元的利潤。而這項銷售的現金收入卻是5萬美元，而非1.2萬美元。因此，在現金流量表中，固定資產處置收益應從經營收益中減除，因為它不是一項經營活動的現金收入。同理，固定資產處置損失應被加回。

　　營運資金(存貨、應收賬款及應付賬款)變動對現金流量的影響已經在第四章的現金流循環中做出了解釋。當存貨和應收賬款增加時，或應付賬款減少時，現金流入量將會低于經營收益。而存貨及應收賬款的減少，如同應付賬款的增加一樣，將會使現金流入量高于經營收益。例如，如果一家企業的經營收益為50萬美元，但存貨和應收賬款增長了2.3

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