2014《財務(wù)成本管理》基礎(chǔ)考點：管理用現(xiàn)金流量表

　　【小編導言】2014年注冊會計師報名時間為3月31日至4月25日，現(xiàn)階段進入2014注會基礎(chǔ)備考期，是打牢基礎(chǔ)的重要階段，我們一起來學習2014《財務(wù)成本管理》基礎(chǔ)考點：管理用現(xiàn)金流量表。

　　【內(nèi)容導航】：

　　1.區(qū)分經(jīng)營現(xiàn)金流量和金融現(xiàn)金流量

　　2.現(xiàn)金流量的確定

　　【所屬章節(jié)】：

　　本知識點屬于《財務(wù)成本管理》科目第二章財務(wù)報表分析第三節(jié)管理用財務(wù)報表分析的內(nèi)容。

　　【知識點】：管理用現(xiàn)金流量表

　　1.區(qū)分經(jīng)營現(xiàn)金流量和金融現(xiàn)金流量

　　【鏈接】教材第七章概念：實體現(xiàn)金流量是企業(yè)全部現(xiàn)金流入扣除成本費用和必要的投資后的剩余部分，它是企業(yè)一定期間可以提供給所有投資人(包括股權(quán)投資人和債權(quán)投資人)的稅后現(xiàn)金流量。

　　2.現(xiàn)金流量的確定

　　(1)剩余流量法(從實體現(xiàn)金流量的來源分析)

　　(2)融資現(xiàn)金流量法(從實體現(xiàn)金流量的去向分析)

　　實體現(xiàn)金流量=股權(quán)現(xiàn)金流量+債務(wù)現(xiàn)金流量(站在投資人的角度)

　　其中：

　　① 股權(quán)現(xiàn)金流量(股東角度)

　　=股利-股權(quán)資本凈增加

　　=股利-股票發(fā)行(或+股票回購)

　　② 債務(wù)現(xiàn)金流量(債權(quán)人角度)

　　=稅后利息-新借債務(wù)本金(或+償還債務(wù)本金)

　　=稅后利息-凈債務(wù)增加

　　【提示】

　　(1)如果實體現(xiàn)金流量是負數(shù)，企業(yè)需要籌集現(xiàn)金，其來源有：

　　①出售金融資產(chǎn);②借入新的債務(wù);③發(fā)行新的股份。

　　(2)如果實體現(xiàn)金流量是正數(shù)，它有5種使用途徑：

　　①向債權(quán)人支付利息(注意，對企業(yè)而言，利息凈現(xiàn)金流出是稅后利息費用);②向債權(quán)人償還債務(wù)本金，清償部分債務(wù);③向股東支付股利;④從股東處回購股票;⑤購買金融資產(chǎn)。