現金是企業資產中流動性最強的資產，持有一定數量的現金企業開展正常生產活動的基礎，是保證企業避免支付危機的必要條件;同時，現金又是獲利能力最弱的一項資產，過多地持有現金會降低資產的獲利能力。

　　現金的管理要與其持有現金的動機聯系起來考慮，企業持有現金的動機為：

　　(1)交易性動機

　　企業持有現金是為了滿足日常生產經營的需要，企業在生產經營過程中需要購買原材料，支付各種成本費用，為了滿足這種要求，企業應持有一定數量的現金。

　　(2)預防性動機

　　企業在現金管理時，要考慮到可能出現的意外情況，為了應付企業發生意外可能對現金的需要，企業準備一定的預防性現金。

　　(3)投機性動機

　　企業的現金是與有價證券投資聯系在一起的，即多余的現金購買有價證券，需要現金將有價證券變現成現金。但是，有價證券的價格與利率的關系非常緊密，一般來說，利率的下降會使有價證券的價格上升;利率上升會使有價證券的價格下降。當企業持有大量現金要購買有價證券時，可能由于預測利率將要上升而停止購買有價證券，這樣企業就會持有一定量的現金，即投機性現金需求。

　　現金管理主要指交易性現金的管理，其管理目標為：

　　(1)在滿足需要的基礎上盡量減少現金的持有量。

　　(2)加快現金的周轉速度。